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Títulos de Deuda Pública Garantizados de la Municipalidad de la Ciudad de Córdoba Serie I (Bono Verde) y Serie II (Infraestructura)

Características de la Emisión

Emisora Municipalidad de la Ciudad de Córdoba
Clases  Serie I (Pesos Badlar) - Bono Verde Serie II (Pesos Badlar) - Destinada al financiamiento de determinadas obras de infraestructura
Plazo 36 meses 48 meses
Monto de Emisión Por un VN en conjunto de $ 2.000.000.000, ampliable por hasta $ 4.000.000.000
Moneda de Denominación, Suscripción y Pago Pesos  Pesos 
Amortización En 9 cuotas trimestrales pagaderas a partir del mes 12, las primeras ocho por el 10% de la emisión, y la última por el 20% de la emisión. En 13 cuotas trimestrales (salvo respecto de la última cuota que será pagadera en la Fecha de Vencimiento) pagaderas a partir del mes 13, las primeras diez por el 7% de la emisión, y las última tres por el 10% de la emisión.
Cupón de intereses Badlar BP + Margen a licitar Badlar BP + Margen a licitar
Pago de Intereses Trimestralmente Trimestralmente, excepto el primer pago que será a los 4 meses contados desde la Fecha de Emisión y Liquidación, y el último que  será el mismo día que la Fecha de Vencimiento.
Precio de Emisión 100% del VN (a la par)
Garantía Los Títulos de Deuda estarán garantizados mediante la cesión en garantía y a favor de los Tenedores, por intermedio del Agente de la Garantía y de Pago, de los flujos actuales y futuros provenientes de la recaudación de la Municipalidad por la contribución que incide sobre la actividad comercial, industrial y de servicios, categoría Grandes Contribuyentes – Tipo 3 -, reglada en los artículos 256 y siguientes del Código Tributario de la Municipalidad sancionado mediante la Ordenanza Municipal N° 13.222.
Calificación de Riesgo A-.ar con perspectiva estable de Moody’s
Segunda Opinión Con fecha 20/10/2022, SMS ha emitido un Informe de Segunda Opinión en su carácter de verificador independiente, en el cual ha concluido que (i) los Títulos de Deuda Serie I son Bonos Estándar con Uso Verde de los Fondos, definidos como “una obligación de deuda estándar con recurso al emisor alineada con los GBP”, y (ii) la emisión de los Títulos de Deuda Serie I cumple con, y está alineada a, los cuatro componentes principales de los GBP del ICMA, generando un impacto ambiental positivo. -

Método de colocación

Sistema de colocación Subasta pública bajo la modalidad abierta
Modalidad Se licitará Margen sobre Badlar BP
Monto Mínimo de Suscripción V/N $ 1.000 y múltiplos de  $ 1 por encima de dicho monto.  
Listado y Negociación BYMA y MAE

Cronograma

Período de Difusión Desde el Viernes 21 hasta el Lunes 24 de octubre de 2022
Período de Licitación Pública Martes 25 de octubre 2022 de 10 hs a 16.30 hs.
Fecha de Emisión y Liquidación Jueves 27 de octubre de 2022 (t+2)
     
Margen de corte 7,75% 8,50%
Monto Ofertado $ 2.053.148.500 $ 846.069.500
Monto Adjudicado $ 2.000.000.000 $ 846.053.500
Factor de Prorrateo  91,7879% N/A
Duration (años) 1,16 1,27

Informe semanal

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Consultas

Para mayor información, podés escribirnos a emisionesprimarias@allaria.com.ar o ingresar tu consulta aquí:

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